Искусство сделок M&A: логика, риски, синергия
О программе
Программа направлена на развитие навыков принятия зрелых решений, эффективных переговоров и управления результатами сделки, а также на ознакомление с инструментами оценки, структурирования и защиты сделок. В результате участники смогут уверенно ориентироваться в процессе M&A, использовать чек-листы и шаблоны, а также применять етных кейсов, что повысит их профессиональную ценность и компетентность в области сделок M&A.
Программа курса
Стратегическая логика сделок M&A: цели, модели создания стоимости, роль собственника и совета директоров
Лекции
- M&A как инструмент стратегического развития: рост, консолидация, диверсификация, вертикальная интеграция, выход из актива.
- Модели создания стоимости через сделки: операционная синергия, финансовая синергия, стратегический контроль.
- Роль собственника, генерального директора и совета директоров в принятии решения о сделке.
- Типовые управленческие ошибки при выборе сделки как инструмента развития.
Практические занятия
Анализ стратегических сценариев.
Слушатели в группах анализируют несколько управленческих ситуаций и определяют:
- является ли сделка M&A обоснованным стратегическим решением;
- альтернативные инструменты достижения цели (органический рост, партнерство, реструктуризация);
- потенциальные стратегические риски.
Результат: формирование управленческой позиции по целесообразности сделки.
Структурирование сделки и управление рисками: позиции продавца и покупателя
Лекции
- Этапы сделки M&A: инициирование, анализ, проверка, переговоры, закрытие.
- Инвестиционная гипотеза сделки: формулирование и проверка.
- Классификация рисков сделки: стратегические, финансовые, операционные, интеграционные, репутационные.
- Логика Due Diligence как инструмент управленческой проверки.
- Позиции продавца и покупателя: различие интересов и зон допустимого компромисса.
Практические занятия
Разбор структуры сделки.
Слушатели работают с укрупнённой моделью сделки и определяют:
- ключевые параметры структуры (цена, механизмы корректировки, условия закрытия);
- критические точки риска;
- зоны потенциального конфликта интересов сторон.
Результат: структурированное представление о сделке как управленческом проекте.
Преподаватели
Преимущества программы МГИМО
- Документ, удостоверяющий личность, гражданство
- Диплом о высшем или среднем профессиональном образовании с приложением (скан или копия) или справка с места учебы
- СНИЛС (скан или копия)
- Регистрация на программу